白银短线交易策略
风险提示
以下为个人交易思路记录，处于初步探索阶段，不构成投资建议。白银波动剧烈，短线交易需严格控制仓位和止损。
基本规则
| 操作 | 触发条件 |
|---|---|
| 买入 | 价格较基准下跌 x% |
| 卖出 | 价格较基准上涨 y% |
待确定
- x 和 y 的具体数值，需根据历史波动率回测确定
- 基准价格的定义（前一日收盘？当期开盘？）
持续跟踪每笔交易的实际收益率，观察 x/y 参数是否需要动态调整。
市场动态分类
在触发买卖信号前，先判断当前处于哪种行情，策略应有所区分：
| 类型 | 定义 | 特征 |
|---|---|---|
| 🦢 黑天鹅 | 小概率、不可预测、冲击极大的突发事件 | 价格瞬间崩塌或暴拉，无征兆，难以提前防范 |
| 🦏 灰犀牛 | 大概率、早有预警、却被忽视的风险 | 趋势缓慢形成，回头看显而易见，当时往往被轻视 |
| 📈 持续小涨 | 温和、稳定的上涨行情 | 日涨幅小，持续多日，均线平滑上移 |
| 🚀 瞬间大涨 | 短时间内价格急速拉升 | 单日涨幅大，成交量异常，通常不可持续 |
应对思路
- 黑天鹅：不追，等回稳后再入场；重点是活下来
- 灰犀牛：提前减仓或观望，不要抄底抄在半山腰
- 持续小涨：可以持仓等待 y% 目标位
- 瞬间大涨：警惕诱多陷阱，考虑提前止盈
交易节奏
- 以一周为一期
- 每期计划交易 2 笔
| 行情 | 操作 |
|---|---|
| 涨势明显 | 卖出 2 笔 |
| 跌势明显 | 买入 2 笔 |
已放弃
震荡行情下的「买 1 卖 1」操作已弃用，频繁操作摩擦成本高、方向不明确。
K 线均线信号（K5 / K10）
K5 = 5 日均线；K10 = 10 日均线
判断趋势
| 条件 | 含义 |
|---|---|
| K10 > K5 | 下跌趋势（短线在长线下方） |
| K5 > K10 | 上涨趋势（短线在长线上方） |
判断趋势转折
| 条件 | 信号 |
|---|---|
| K10 - K5 差值缩小 | 下跌放缓 → 预计即将上涨 |
| K10 = K5（死叉→金叉） | 已确认转为上涨 |
| K5 - K10 差值缩小 | 上涨放缓 → 预计即将下跌 |
| K5 = K10（金叉→死叉） | 已确认转为下跌 |
关键注意
当 K10 = K5 当天本身为下跌日时，需要谨慎——均线刚刚交叉，趋势尚未明朗，不宜立即入场，等待次日确认。
操作节奏示意
K10 > K5 → 持观望或轻仓
K10 - K5 缩小 → 准备入场，布局买入
K10 ≈ K5 → 开始建仓（注意当天是否收跌）
K5 > K10 → 持仓，等待 y% 止盈
K5 - K10 缩小 → 准备止盈
K5 ≈ K10 → 分批卖出
待完善
- 确定 x%（买入触发跌幅）和 y%（卖出触发涨幅）的具体数值
- 回测历史数据，验证 K5/K10 信号在白银上的有效性
- 明确每笔交易的仓位比例和最大亏损容忍度
- 是否需要结合成交量辅助判断